Једне вруће ноћи, шкуна Медуса била је усидрена крај обале Аргентине. Хватачи бисерја одмарали су се на њеној палуби. Ноћну стражу носио је Балтхазар, Индијац из племена Арауцан, први помоћник капитена и власник шупера Педро Зурита. У младости је Балтхазар био познати хватач бисера. У старости, отворио је продавницу морских реткости и почео да ради за Зуриту.
Балтхазар је већ почео дремнути када је чуо музички звук трубе, праћен веселим и младим гласом. Рибари и хватачи бисера били су алармирани - био је морски ђаво. Ово непознато створење је дуго тероризирало обалу, помажући једнима и наудивши другима. Секао је мреже, бацао рибу у чамце сиромашних и забављао се, забављајући риболовце. Научници нису могли да класификују ово створење, јер га нико није видео. Зурита још увек није веровала у морског ђавола.
Ујутро је откривено да су конопчићи чамаца везани за шиуну пресечени оштрим ножем. Нешто касније, један од ронилаца угледао је самог врага - створење са љускавом кожом, огромним очима и жабљим ногама. Ђаво је спасио рониоца од ајкуле. Зурита поново није веровао, али убрзо је и сам угледао необично створење како сједи уз дупина и пуше у велику шкољку.
Након што је утврдио постојање морског ђавола, Зурита је одлучио да га ухвати и натера да ради за себе. Балтхазар се обавезао да ће му помоћи. Ђаво се поново појавио тек након три недеље. Након њега, Балтхазар је открио подводну пећину у којој се створење крио. Снажне мреже биле су постављене око пећине, али ђаво ухваћен у њима успео је да пресече ужад.
Зурита није одустала. Напунио је заљев замкама и мрежама, али ђаво се више није појавио. Коначно, Зурита је купио два ронилачка одела и он и Балтхазар су се спустили у пећину морског ђавола. Показало се да је пећина напола испуњена ваздухом, а у њеној дубини откривена је снажна решетка са шкакљивим дворцем. Након прегледавања округа, Зурита се нашао на каменом зиду, иза којег се налазила кућа др Салватора.
У Буенос Аиресу Зурита је открио да је доктор познат по својим одважним операцијама. "За време империјалистичког рата, био је на француском фронту, где се готово искључиво бавио операцијама лобање." После рата, Салватор се вратио у Аргентину и бавио се науком. Лечио је само Индијце који су доктора сматрали богом. Зурита је схватила да је Салватор на неки начин повезан са морским ђаволом.
Једном је стари Индијац Цристо (Цхристопхер) дошао у Салватор са болесном унуком. Доктор је излечио девојчицу. Из захвалности, Цристо је желео да остатак свог живота посвети лекару. Салватор је „нерадо и пажљиво прихватао нове слуге“, али било је доста посла и Цристо је ушао у лекарску кућу. Индијанац је у почетку радио у спољној башти коју су затворила два висока зида. Тамо су живеле многе чудне животиње: двоглаве змије и пацови, врапци са главом папагаја, ламе са коњским реповима и мајмуни који разговарају. Ову башту су служили врло тихи црнци.
Убрзо, Салватор се окупио у Андама ради нових животиња на експериментима, и управо је требао Кристо повести са собом. Тражио је да види породицу, али заправо је отишао код брата Балтхазара. Зуритин помоћник послао је брата у кућу лекара да сазна о морском врагу. Сазнавши за експедицију у Анде, браћа су направила план: Салватора ће заробити "разбојници", а Цристо ће га спасити, након чега ће постати поверљиви доктор.
План је успео. Враћајући се кући, Салватор је повео Цристоа у унутрашњу башту. Доктор је исушио базен, ископао се усред мале баште и спустио се у отвор. Дуги пролаз довео их је до ходника са огромним акваријумом који је ишао директно на морско дно. Хуманоидно створење са великим испупченим очима и жабљим ногама излази из акваријума кроз посебну комору. Тело непознатог светлуцало је плавкасто-сребрном скалом. " Испоставило се да су наочаре, шапе - рукавице и вага - посебно одијело за велике тешке увјете. Испод свега тога налазио се згодан младић по имену Ицхтхиандер.
Младић је доктора назвао оцем, али није личио на белца. Са правилним цртама лица и тамном кожом личио је на племе Арауцан. Ицхтхиандер је могао да живи под водом - Салватор му је у тело уградио шкрге младе ајкуле. Његови риболовци су сматрани морским ђаволом.
Ицхтхиандер је провео већину свог времена у океану са пријатељем Делпхин Леадинг. Једном је спасио прелепу девојку. Била је без свијести и дохватила се у океану, везана за даску. Ицхтхиандер је девојку однио на обалу. Видевши да се опоравља, амфибија се сакрила - није желела да је уплаши. Убрзо се поред девојке појавио „тамнопути човек са брковима и овчарима, са широким ободом на глави“ и представљао се као његов спасилац. Ицхтхиандер је био задивљен и огорчен таквом безобразном лажом.
Цристо је постао слуга Ицхтхиандера. У ваздуху је младић могао провести мало времена: кад су се шкрге осушиле, младић се почео гушити. Цристо-ова је одговорност била осигурати да Ицхтхиандер не спава у води, већ у обичном кревету, неколико ноћи седмично. Ицхтхиандер је добио добро, али превише једнострано образовање. Добро је познавао природне науке, али о животу на копну није знао практично ништа. Младић је ствари свакодневног живота схватио горе од петогодишњег дјетета.
У међувремену, Салватор је поново отишао у планине. Ицхтхиандер није могао да заборави девојку коју је спасио, а Цристо га је успео намамити у град обећавши да ће потражити дивног странца. Ихтиандра није волео врућ и прашњав град. Цристо га је довео до Балтхазарове радње. Док су браћа разговарала, Балтхазарова усвојена ћерка Гуттиере ушла је у собу. Девојка је била позната по својој лепоти и неприступачности. Угледавши је, младић је скочио и побегао - препознао ју је.
Нешто касније и сам Ицхтхиандер дошао у продавницу Балтхазар. На обали је угледао Гуттиере-а, који је бисерну огрлицу пренио високом мушкарцу широких рамена Олсен. Одједном, огрлица је исклизнула с девојчиних прстију и пала у океан. Место тамо је било дубоко и огрлица би била изгубљена, али их је Ицхтхиандер извукао. Тако се младић упознао са Гуттиере-ом. Сада су се сретали готово сваке вечери. Балтхазар није сумњао да је нови кавалир његове ћерке морски ђаво.
Једном се Ицхтхиандер вратио кући рањен - спасио је Водеће од ловаца. Прелазећи рану, Цристо је на рамену младића угледао велику тамну кртицу необичног облика. Упркос рани, Ицхтхиандер је отишао на састанак са Гуттиере. Изненада је појурио коњаник до њих, што је младић препознао: то је био човек који се лажно представљао као спаситељ девојке. Јахач, за којег се испоставило да је Зурита, рекао је да младенка не би требало да хода около уочи венчања. Сазнавши да је Гуттиере нечија невеста, Ицхтхианндр се почео гушити и појурио је са литице у океан. Гуттиере је одлучила да се младић који је толико волио утопио. Балтхазар је поново покушао наговорити своју кћерку да се уда за Зуриту, али је као одговор поново чуо „не“.
Проводећи неколико дана на мору, Ицхтхиандер је чезнуо. Нашао је Олсенов чамац у мору. Рекао је младићу да он уопште није младожења Гутиере и да је девојка недавно постала Зуритина супруга - преузео ју је силом. Гуттиере и Олсон су управо требали побјећи у Сјеверну Америку, али нису имали времена. Од Олсена Ицхтхиандер је сазнао да је Зурита одвео девојчицу у своју хало за Долорес и одлучио да пође за њом.
Ихтхиандер је обавио пола пута до хациенде дуж реке. Даље је било потребно ићи пешке. Младић није имао среће: на путу је срео полицајца, коме је згужвано одијело Ицхтхиандера изгледало сумњиво. Убиство се десило на оближњој фарми, а полицајац је одлучио да окриви сумњивог младића. Завезао је лисице Ицхтхиандера и одвео га до најближег села. Једном на мосту преко рибњака Ицхтхиандер је скочио у воду и претварао се да се удавио. Док је полиција трагала за "удављеним човеком", Ицхтхиандер је стигао до хациенде.
Једном на месту, младић је покушао да нађе Гуттиере, али је наишао на Зуриту. Ударио је Ицхтхиандера по глави и бацио га у рибњак. Гуттиере је чула како букне врт, изашла је до језерца и видјела човјека који је сматрао мртвим како излази из воде. Ицхтхиандер је признао да је управо он сматран морским ђаволом. Зурита је будно посматрала младу жену и успела да прислушкује овај разговор. Схватио је да је морски ђаво коначно у његовим рукама. Видио је да их Ицхтхиандеру носе лисице и пријетио да ће га предати полицији. Гуттиере је почела молити свог супруга да поштеди Ицхтхиандера, а он се претварао да не може одољети молбама своје жене. Обећао је да ће пребацити Ицхтхиандера у своју шкофу и пустити је на отворени океан. Међутим, једном кад је ушао у шунд, Зурита је закључала Ицхтхиандера у кабини, а Гуттиере у кабини.
У међувремену се водио важан разговор између браће Цристо и Балтхазара. Балтхазарова супруга умрла је током порођаја када ју је Цристо возио преко планина. Тада је рекао брату да је и дете умрло. У ствари, Цристо је дечака одвео код др Салватора, који је рекао да не може спасити дете. Кристо је по рођеном знаку препознао свог нећака у Ицхтхиандеру. Вест да је његов син жив и постао морски ђаво погодила је Балтхазара.
Следећег дана Салватор се вратио из експедиције. Цристо га је обавестио да је Ицхтхиандер отет. Доктор је пожурио да спаси младића у подморници скривеној у пећини испод куће.
Ујутро је Зурита наредио да се Ицхтхиандер стави на палубу. Младић се осећао лоше. Није могао да живи без чисте воде, али морао је да зарони у бачву од говеђег меса. Запањујући "морског ђавола", Зурита га је оковао металним појасом на дугачком ланцу и послао га да тражи бисере, обећавши да ће га пустити након тога. Улов Ицхтхиандера погодио је Зуриту. Желео је више, али се бојао да пусти човека водоземца у океан без ланца. Зурита је одлучила да може задржати младића уз помоћ Гуттиере-а, али она је одбила да му помогне.
У међувремену, тим учењака открио је да је на броду морски ђаво и побунио се. Морнари су одлучили да убију Зуриту. Бјежећи, попео се на јарбол и видио докторову подморницу како се приближава броду. Уплашени морнари скочили су у воду. Зурита је такође напустила брод, ухвативши тврдоглавог Гуттиере-а. Ицхтхиандер није био у напуштеној шоперу. Салватор није знао да је младић под водом. Недалеко од овог места потонуо је богат путнички брод. Зурита је присилила Ицхтхиандера да оде доле и покупи сав накит показујући му лажну белешку из Гуттиере-а. Наиван младић испоштовао је наредбе зликовца и већ је упловио на обалу када је девојка успела да повика како би могла да побегне. Ицхтхиандер је одлучио отпловити од људи.
Балтхазар у међувремену није нашао мир. Хтео је да извуче сина из канџи доктора Салватора, који му се чинио чудовиштем. Нашао је преваранта који је у име Балтхазара тужио лекара. Против Салватора и Зурита покренута је тужба - хтео је заувек да преузме Ицхтхиандер, постајући његов чувар. Суђење је испало гласно, јер су тужилац и бискуп били против лекара. Испитивајући кућу Салватора и видевши резултате његових експеримената, научници су сматрали доктора сјајним лудом. За себе је лекар био миран. Бринуо се само за Ицхтхиандера, кога је такође држао у затвору. На суђењу Салваторе је рекао да жели створити људе будућности који могу живјети у океану и користити његове неисцрпне ресурсе.
У затвору је Ицхтхиандер морао да живи у смрдљивој гвозденој посуди и једе сирову рибу. Такав живот довео је до тога да младић умало није могао да дише ваздух. "Амфибија се претворила у људску рибу." Срећом, управник затвора је дужан Салватору много - лекар је спасао супругу и дете. Открио је да је Ицхтхиандер хтео да буде убијен као "побожно створење" и одлучио је да га спаси. Олсена је извео из затвора мушкарац водоземац. Једном у океану, младић је упловио на острва Туамоту, где је живео пријатељ доктора Салватора. Сам лекар се надао да ће изаћи из затвора за неколико година и поново се придружити свом усвојеном сину.
Гуттиере је видео како је Ицхтхиандер упловио у океан. Није се усудила појавити се у његовим очима, плашећи се да младић одбије пливати. Девојка је побегла од свог окрутног мужа, преселила се у Њујорк и удала се за Олсена. Цристо је остао да служи Салватору, пуштен из затвора и припремао се за дуг пут. Само Балтхазар, који се у граду сматрао лудим, сећао се морског ђавола.